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紐約2020年7月21日 /美通社/ -- KPS資本公司（KPS Capital Partners, LP，簡(jiǎn)稱“KPS”）今天宣布已經(jīng)通過(guò)一個(gè)新成立的附屬公司與百力通公司(Briggs & Stratton Corporation)及其某些全資子公司（合稱“百力通”或“該公司”）簽訂了一項(xiàng)資產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)協(xié)議。根據(jù)該協(xié)議，KPS將以約5.5億美元收購(gòu)百力通幾乎全部資產(chǎn)，包括其美國(guó)以外子公司的股權(quán)。
作為其今天根據(jù)《破產(chǎn)法》第11章遞交自愿請(qǐng)?jiān)笗?shū)的一部分，百力通已向美國(guó)密蘇里州東區(qū)地方破產(chǎn)法院(United States Bankruptcy Court for the Eastern District of Missouri)提出一項(xiàng)動(dòng)議，要求在一項(xiàng)出售動(dòng)議中指定KPS為假馬競(jìng)拍者。百力通預(yù)計(jì)根據(jù)《破產(chǎn)法》第363條，通過(guò)法院監(jiān)督的出售程序出售其資產(chǎn)。
KPS還通過(guò)一家附屬公司同意投資2.65億美元，在百力通以先進(jìn)后出法(FILO)計(jì)算的重整(DIP)融資中投資2.65億美元，以支持該公司的業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)。DIP融資方式獲最終批準(zhǔn)后，KPS將有權(quán)以債權(quán)競(jìng)購(gòu)方式獲得其2.65億美元與擬收購(gòu)百力通相關(guān)的DIP融資。在法院批準(zhǔn)后，DIP融資額度將確保百力通有足夠的流動(dòng)性，繼續(xù)正常運(yùn)作，并在完成第11章相關(guān)程序期間繼續(xù)履行其財(cái)務(wù)義務(wù)，包括及時(shí)支付雇員工資和福利，繼續(xù)服務(wù)客戶訂單和發(fā)貨，以及其他義務(wù)。
KPS還宣布已經(jīng)與美國(guó)鋼鐵工人聯(lián)合會(huì)(USW)達(dá)成一項(xiàng)初步協(xié)議，為百力通威斯康星州制造工廠的協(xié)會(huì)小時(shí)工代表簽訂一項(xiàng)新的勞資協(xié)議。新勞資協(xié)議是KPS和USW之間的獨(dú)家協(xié)議，將在收購(gòu)?fù)瓿珊笊А?
此外，富國(guó)銀行(Wells Fargo)已同意繼續(xù)提供展銷(xiāo)貸款，在百力通被KPS收購(gòu)之后繼續(xù)為其客戶提供支持，一個(gè)由富國(guó)銀行、美國(guó)銀行(Bank of America)、BMO Harris Bank和PNC Business Credit組成的銀行財(cái)團(tuán)已承諾向百力通提供退出融資。融資還取決于收購(gòu)的完成情況和慣例成交條件。
KPS聯(lián)合創(chuàng)始人兼聯(lián)合管理合伙人Michael Psaros表示：“我們非常高興收購(gòu)美國(guó)制造業(yè)的傳奇品牌，行業(yè)的領(lǐng)先公司百力通。百力通擁有領(lǐng)先的市場(chǎng)地位、規(guī)模、全球制造足跡、世界級(jí)設(shè)計(jì)和工程能力，以及以標(biāo)志性品牌銷(xiāo)售的行業(yè)領(lǐng)先產(chǎn)品組合。我們打算利用公司許多有吸引力的增長(zhǎng)機(jī)會(huì)，并支持其在研發(fā)、技術(shù)和新產(chǎn)品開(kāi)發(fā)方面已經(jīng)大量的投資。 KPS打算通過(guò)戰(zhàn)略收購(gòu)積極發(fā)展新百力通。”
“KPS正努力加快百力通收購(gòu)過(guò)程，為包括客戶、員工和供應(yīng)商在內(nèi)的所有利益相關(guān)方提供對(duì)新公司未來(lái)的確定性和信心。該公司及其利益相關(guān)者將受益于KPS對(duì)制造卓越性、持續(xù)改進(jìn)、全球網(wǎng)絡(luò)、獲得資本和重要財(cái)政資源的明確承諾。新百力通將對(duì)資本化采取保守做法，而不是像前身一樣采用重大負(fù)債擔(dān)保?！?
Psaros先生總結(jié)表示：“感謝美國(guó)鋼鐵工人聯(lián)合會(huì)對(duì)我們收購(gòu)該公司的支持。我們?cè)谶@項(xiàng)收購(gòu)上付出了大量努力、資源和資金。我們相信，建立一個(gè)新的蓬勃發(fā)展的企業(yè)的所有必備條件均已具備?！?
凱易律師事務(wù)所(Kirkland & Ellis LLP)在該交易中擔(dān)任 KPS法律顧問(wèn)。
百力通公司簡(jiǎn)介
百力通公司(NYSE: BGG)總部位于美國(guó)威斯康辛州密爾沃基市，專注于提供動(dòng)力產(chǎn)品來(lái)幫助人們完成工作，讓人們生活得更加美好。百力通公司是全球較大的戶外動(dòng)力設(shè)備用汽油發(fā)動(dòng)機(jī)制造商，也是電機(jī)、高壓清洗機(jī)、割草機(jī)和草坪護(hù)理產(chǎn)品和施工現(xiàn)場(chǎng)產(chǎn)品的領(lǐng)先設(shè)計(jì)、制造和銷(xiāo)售商，旗下?lián)碛蠦riggs & Stratton®、Simplicity®、Snapper®、 Ferris®、Vanguard?、Allmand?、Billy Goat®、Murray®、Branco®和Victa®等品牌。百力通產(chǎn)品在全球六大洲100多個(gè)國(guó)家設(shè)計(jì)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售和服務(wù)。更多詳情，請(qǐng)?jiān)L問(wèn)www.basco.com和www.briggsandstratton.com。
KPS資本公司簡(jiǎn)介
KPS通過(guò)其附屬管理公司，管理著KPS Special Situations Funds（KPS特殊情況基金）。該特殊情況基金是一個(gè)投資基金系列，截至2020年3月31日的管理資產(chǎn)超過(guò)114億美元。20多年來(lái)，KPS的合作伙伴一直致力于通過(guò)對(duì)制造業(yè)和工業(yè)企業(yè)進(jìn)行控股股權(quán)投資來(lái)實(shí)現(xiàn)顯著的資本增值，這些企業(yè)從事基礎(chǔ)材料、品牌消費(fèi)品、醫(yī)療保健和奢侈品、汽車(chē)零部件、資本設(shè)備和一般制造等各行各業(yè)。KPS與優(yōu)秀的管理團(tuán)隊(duì)展開(kāi)建設(shè)性合作，加強(qiáng)業(yè)務(wù)建設(shè)，為投資者創(chuàng)造價(jià)值，并從結(jié)構(gòu)上改善投資組合公司的戰(zhàn)略地位、競(jìng)爭(zhēng)力和盈利能力，進(jìn)而產(chǎn)生投資回報(bào)，并非主要依靠財(cái)務(wù)杠桿。該基金的投資組合公司的年收入合計(jì)約84億美元，在26個(gè)國(guó)家設(shè)有150家制造廠，全球范圍內(nèi)直接或通過(guò)合資企業(yè)擁有約2.3萬(wàn)名員工。有關(guān)KPS投資策略和投資組合公司的詳細(xì)信息，請(qǐng)?jiān)L問(wèn)www.kpsfund.com。
